WIE SICHER SIND AKTIENFONDS?

txn. Um im Alter finanziell versorgt zu sein, ist es wichtig, selbst aktiv zu werden. Regelmäßig in Aktienfonds zu investieren, ist eine sinnvolle Alternative - wenn sich Profis darum kümmern, dass die Anlageziele auch tatsächlich erreicht wer-den. Foto: Nuthawut Somsuk/123rf/Patriarch Multi Manager

txn. Es gibt viele Möglichkeiten, die Rentenzeit finanziell abzusichern. Experten raten, möglichst auf mehrere Säulen zu setzen. An erster Stelle steht meist die staatliche Rente. Sie wird in Zukunft aber nicht ausreichen. Deswegen empfiehlt es sich - parallel und staatlich gefördert - weitere Maßnahmen zu nutzen: Riester, Rürup und betriebliche Altersvorsorge sind hier die Stichworte. Als zusätzliche Säulen bieten sich Wohneigentum und Aktienfonds an. Lebensversicherungen, Schatzbriefe und Sparbücher spielen heute für die Altersvorsorge kaum noch eine Rolle.

Aktienfonds hingegen können eine gute Rendite bei geringem Risiko bieten - wenn das Investment professionell betreut wird. Denn vor dem Hintergrund langfristiger Anlage empfiehlt es sich, das Know-how von Experten zu nutzen. Was viele nicht wissen: Um einen professionellen Fondsmanager zu nutzen, müssen keine Riesensummen im Spiel sein. Dirk Fischer vom Patriarch Multi Manager: „Das Investment in Aktienfonds ist heute ein bewährter Weg, um für das Alter vorzusorgen. Oft wird mit monatlichen Beträgen gearbeitet. Damit am Ende die gewünschte Rendite zur Verfügung steht, müssen allerdings die wichtigsten Grundregeln beachtet werden. Dazu gehört beispielsweise, die Entwicklung regelmäßig zu kontrollieren und bei Bedarf entsprechend zu handeln. Wem das zu viel ist, der sollte das Fondsmanagement von Profis erledigen lassen. Die Kosten hierfür werden in der Regel über die höhere Rendite problemlos abgedeckt.“

Generell gelten konservativ gemanagte Aktienfonds als sichere Geldanlage. Wenn das Fondsmanagement dann noch intelligente Software einsetzt, um Kursverluste so gering wie möglich zu halten, sind Fonds eine gute und empfehlenswerte Säule für die Altersvorsorge. Weitere Informationen gibt es unter www.rocket-fonds.de, wo auch ein umfangreicher, kostenloser Ratgeber zum Download angeboten wird.

Wie bewerte ich Immobilien?

Die Nova Sedes Wohnungsbau empfiehlt den Fachmann

Die Nova Sedes Wohnungsbau nutzt für die Erstellung einer Immobilienbewertung bestimmte Techniken und greift hierbei auf unterschiedliche Datenerhebungen zurück, die sich nicht nur auf den Immobilienmarkt als solches beziehen. Speziell bei Anlageobjekten ist die aktuelle und zukünftige volkswirtschaftliche Entwicklung zu berücksichtigen. Für Investoren, die eine Immobilie aus Finanzinvestorensicht beurteilen lassen, haben fachmännische Immobilienbewertungen einen höheren Stellenwert als für die Privatperson, die eine Immobilie kaufen oder verkaufen wollen. Egal ob es sich nun um einen Immobilienkauf oder – verkauf handelt, so fliesen beim einfachen Bürger oftmals subjektive Werte mit in die Bewertung hinein. Der Verkäufer bewertet sein Elternhaus, dass er mit Glück und Liebe verbindet, vielleicht etwas höher als marktüblich. Der Käufer, der vor dem Haus aus seinem Traum steht, zahlt mehr als marktüblich. Speziell bei der Beurteilung einer Verkaufsimmobilie sollte man einen Fachmann hinzuziehen, so auch der Immobilienmakler Losch Immobilien aus Kleve. Überzogene Preisvorstellungen können dazu führen, dass sich der ein oder andere Interessent nie bei Ihnen melden wird und Sie vielleicht auf Ihrer Immobilie sitzen bleiben.

Die Nova Sedes Wohnungsbau empfiehlt den Fachmann

Die allgemeine wirtschaftliche Lage

Die Wertentwicklung einer Immobilie ist von vielen direkten und indirekten Einflüssen abhängig. Einer dieser Faktoren ist die allgemeine Lage der Volkswirtschaft. Die wirtschaftliche Entwicklung Deutschlands lässt sich am BIP ablesen, dieses betrug im Jahr 2021 rund 3,57 Billionen Euro und wuchs somit im Vergleich zum Vorjahr um 2,9 Prozentpunkte. Deutschland ist sehr stark vom Außenhandel abhängig, so dass auch der BIP der weltweit stärksten Länder nicht außer Acht gelassen werden sollte. Auch die Immobilienpreise müssen sich dem Prinzip von Angebot und Nachfrage beugen, speziell im gewerblichen Bereich ist die Nachfrage von der allgemeinen wirtschaftlichen Situation abhängig. In einer florierenden Volkswirtschaft werden entsprechende Gewerbeimmobilien vom produzierenden und handeltreibenden Gewerbe verstärkt angefragt, was zu einer Verknappung am Markt und Preissteigerung führt. Eine gut laufende Wirtschaft bedeutet aber auch, dass sich der Bürger mehr Wohneigentum leisten kann, auch hier setzt eine Verknappung ein. Letztendlich kommt es zu einem Bau-Boom, der in Deutschland schon seit längerem anhält und selbst in Krisenzeiten nicht vollständig abebbt. Speziell bei Finanzinvestoren im Immobilienbereich, sollte eine gute fachmännische Zukunftsprognose bezüglich der wirtschaftlichen Entwicklung des Landes und der Region, in die Immobilienbewertung mit einfließen. Die Coronakrise und der russische Angriffskrieg zeigen uns, dass sich die Zukunft nicht zwingend an Prognosen hält. Auf dem Internetportal der Tagesschau wird bereits das Ende des Bau-Booms angekündigt. Steigende Rohstoffpreise führen zu steigenden Preisen in der Baubranche und einem Auftragsrückgang. Die Wirtschaft hat im Allgemeinen mehr zu kämpfen und leidet unter anderem unter den Sanktionen. Eine negative Wirtschaftsentwicklung führt zu größerer Unsicherheit am Arbeitsplatz, zu geringeren Einkommen und einem schlechteren Konsumklima. Die Stimmung am Deutschen Immobilienmarkt hat sich getrübt, der Traum vom Eigenheim schein unbezahlbar. Eine Studie des Instituts Rheingold zeigt auf, dass nur noch 68 Prozent der Deutschen ein eigenes Haus oder eine Eigentumswohnung erwerben oder bauen möchten. Ist das Krisenjahr 2022 das richtige Wirtschaftsjahr zum Immobilienverkauft? Ihr Immobilienfachmann sollte diese Frage in seiner Bewertung mit beantworten und Sie auf derzeitige und künftige wirtschaftliche Einflüsse hinweisen. Die wirtschaftliche Entwicklung des Landes ist nicht alles, die Immobilienpreise sind zudem mit der regionalen Ökonomie verwoben. Die regionale Makroökonomie betrachtet die Entwicklung der Region, so erlebte das grenznahe Nordbayern durch die tschechische EU-Erweiterung seinen eigenen kleinen Boom. Starke Regionen wie München oder Berlin und ihre Außenbezirke, werden sich immer positiv vom Durchschnitt abheben. Bei der regionalen Mikroökonomie wird die Entwicklung der Stadt betrachte. Immobilien in Städten, die unter einer großen Abwanderung von Bürgern leiden, werden keine Bestpreise erzielen. Gewerbegebiete ziehen wiederrum Arbeitskräfte an, die möglichst nahe aber nicht zu nah am Arbeitsplatz leben wollen. Die Mikroökonomie steht in einer starken Wechselwirkung mit der Lage und dem vorherrschenden Wohnwert.

Die demografische Entwicklung, Objektlage und Wohnwert

Für die Wertenbestimmung einer Immobilie ist auch die strukturelle Bevölkerungsentwicklung der Region ausschlaggebend. Neben der Geburtenzahl, Sterblichkeitsrat und Ab- und Zuwanderung, werden auch die geographische Verteilung sowie umweltbedingte und soziale Faktoren berücksichtigt. Einem jeden sollte klar sein, dass eine wachsende Bevölkerungsstruktur mehr Wohnraum benötigt und die Immobilienpreise daher in diesem Gebiet hoch sind und vielleicht noch steigen werden. Betrachtet man die Geburtenrate in Deutschland mit ca. 1,4 Kindern pro Frau, ist es nicht verwunderlich, dass der Bevölkerungsanteil der unter 20-jährigen im Jahr 2000 von 30 Prozent auf 17 Prozent gesunken ist. Der Anteil der über 65-jährigen ist hingegen von 14 Prozent auf 28 Prozent gestiegen. Solch eine Entwicklung kann ebenfalls Auswirkungen auf die Immobilienpreise haben, mit der immer älter werdenden Bevölkerung sind mehr barrierefreie Wohnimmobilien gefragt, was zur Preissteigerung in diesem Sektor führt. Es gibt noch weitere Einflüsse auf den Wohnimmobilienmarkt, die mit demografischen Entwicklungen zusammenhängen. Hierzu zählen Wanderungsbewegungen der Bevölkerung, Immigration von anderen Ländern und die Entwicklung der Einkommenssituation, hier sind aufgrund der aktuellen Krisen Veränderungen bei Privatinvestitionen in Wohnraum als Altersvorsorge oder Kapitalanlagen zu beobachten.

Für die individuelle Immobilienbewertung sind die folgenden Kriterien wichtig:

Kriterien in Bezug auf Objekt und Lage

Kriterien in Bezug auf Nutzungsmöglichkeiten

Kriterien in Bezug auf die Eignung als Investitionsobjekt

Kriterien in Bezug auf spezielle Risiken.

Auf einem Immobilienportal im Internet heißt es, „Die Immobilienweisheit „Lage, Lage, Lage“ hat bis heute ihre Gültigkeit nicht verloren.“. Die Lage eines Eigenheims oder Mehrfamilienhauses ist von höchster Bedeutung für den Wert des Objektes.

Die Lage des Objektes wird von verschiedenen Faktoren beeinflusst:

Art der Bebauung (nur Einfamilienhäuser, oder nur Mehrfamilienhäuser oder gemischt)

Verkehrsanbindung bzgl. Straßennetz und öffentlichem Nahverkehr

Dichte der Bebauung

prozentualer Anteil der Grünflächen

Nähe zum Stadtzentrum

Einkaufsmöglichkeiten zur Deckung des täglichen Bedarfs etc.

Nähe von Industrieanlagen.

Bei einer Immobilienbewertung sind die einzelnen Faktoren unterschiedlich zu gewichten. Neben diesen Lagekriterien sind ebenfalls die Bausubstanz, der Renovierungs- und Modernisierungszustand der Immobilie ausschlaggebend. Das wichtigste Kriterium ist die Art und der technische Zustand der Heizung. Bei zukünftigen Investitionen in die Heizung, den Dachstuhl oder Wärmeschutz, ist meist mit größeren Geldbeträgen zu rechnen. Der Wohnwert kann unterschiedlich betrachtet und gewichtet werden, und daher sehr unterschiedlich ausfallen. Die Rolle des Wohnwertes ist bei der Immobilienbewertung nicht zu unterschätzen. Der Immobilienbesitzer selbst lässt sich hier gerne von Gefühlen und Erinnerungen leiten, was zu einer Verfälschung der Bewertung führen kann. Sogar für den Investor spielt der Wohnwert eine Rolle, so möchte dieser die Wohnimmobilie bestmögliches vermieten und neben der Wertsteigerung Gewinne durch Vermietung erzielen.

Der Wohn- oder Mietwert kann nach folgenden Kriterien bewertet werden:

Baujahr des Gebäudes

Größe der Wohnflächen

Welche potenziellen Mieter kommen infrage (mehr Großfamilien oder eher Einzelpersonen)?

Nähe zu Schulen und/oder Kindergärten oder Kitas

Einkaufsmöglichkeiten zur Deckung des täglichen Bedarfs (auch Lagekriterium)

Ausstattung der Wohnungen (Sanitäreinrichtung, Küche, Balkon und dessen Ausrichtung, Einbaumöbel)

Fahrstuhl

Art der Heizung und Kosten dafür (energetische Sanierung)

PV-Anlage

Quadratmeterpreis für die Miete

Höhe der Nebenkosten (für Hausmeister, Garage, Grundsteuer etc.)

Zusammensetzung der Mieter

Stellflächen für PKW

Die Lagebewertung und der Wohnwert haben viele Überschneidungen, so dass diese zusammen zu betrachten sind. Sie sehen, es sind viel Kriterien und äußere Einflüsse zu berücksichtigen, die man eventuell selbst nicht auf dem Schirm hat. Ein Fachmann hat täglich mit Immobilien aus Ihrer Region zu tun und ist über bestimmte regionale Entwicklungen Informiert, die sich positiv aber auch negativ auf den Immobilienpreis auswirken könnten. Manche dieser negativen Auswirkungen sind zeitlich begrenzt und es lohnt sich, ein oder zwei Jahre mit dem Verkauf zu warten. Ihr Fachmann vor Ort berät Sie gern zum Wert Ihrer Immobilie und den aktuellen regionalen und bundesweiten staatlichen Förderungen.

GELDANLAGE BEI NIEDRIGEN ZINSEN

Geldanlage bei niedrigen Zinsen

txn. Wer sich um die Geldanlage in Aktienfonds selbst kümmern möchte, braucht Zeit, Know-how und gute Nerven. Einfacher geht es mit unabhängigen Beratern, die sich professionell mit Fondsmanagement befassen. Foto: vectorfusionart/Fotolia/Patriarch Multi Manager

txn. Sparbuch, Lebensversicherung oder Schatzbriefe sind schon seit längerem keine Alternativen mehr, wenn es darum geht, sein Geld sinnvoll anzulegen. Das ist vor allem für den Normalbürger ein Problem, denn wer nichts unter-nimmt und sein Geld unter der heimischen Matratze parkt, vernichtet aktiv Werte; durch die Inflation sinkt die Kaufkraft, in der letzten Dekade um 15 Prozent. 10.000 Euro, die im Jahr 2008 in den Sparstrumpf gesteckt wurden, haben heute nur noch eine Kaufkraft von 8.500 Euro.

Dem lässt sich nur entgegenwirken, wenn das Geld so angelegt wird, dass der Zugewinn über dem Inflationsniveau liegt. Hier punkten vor allem Investment-fonds, bei denen Renditen von 5 Prozent möglich sind - mit überschaubarem Risiko. Aber Vorsicht: Auch wenn heute jeder bei seiner Hausbank in Aktien-fonds investieren kann, sollte niemand auf eine unabhängige professionelle Beratung verzichten. Denn wie der Finanzprofi Dirk Fischer (Patriarch Multi Manager) in seinem „Fondsanlage Ratgeber“ eindrucksvoll zeigt, gibt es für den Laien eine ganze Reihe von Möglichkeiten, teure Fehler zu machen. Das reicht vom sogenannten „Klumpenrisiko“ über das ausschließliche Engagement in Index-Fonds bis hin zur weit verbreiteten Selbstüberschätzung vieler Anleger. Denn viele glauben, etwas Wirtschaftswissen würde ausreichen, um sich vor Anlagerisiken zu schützen und in kurzer Zeit mit wenig Aufwand viel Geld zu verdienen. Ein Irrtum, den so mancher schon teuer bezahlt hat. Denn professionelle Geldanlage hat mit Spekulation viel weniger zu tun, als die meisten vermuten. Sauberes Finanzhandwerk beruht auf Erfahrung und Know-how mit dem Ziel, das Kundengeld möglichst zuverlässig und planbar zu vermehren.

Wer sich über die Chancen und Risiken der Geldanlage in Aktienfonds aus Sicht eines erfahrenen Finanz-Experten informieren möchte, kann den 45-seitigen Ratgeber unter www.rocket-fonds.de kostenlos herunterladen.